股市中只做一个股票，长期低买高卖套利有可行性吗？

很多人通过长期操作一只股票，高抛低吸，是可以把成本都做到负数的。说白了，负数成本代表了股票收益大于投资的本金。举个例子，块钱买入，块钱卖出，再跌到块钱买入，这个时候的成本就是零元了。如果累计的操作是正向收益，即卖出价格高于买入价格，那么在利益的摊薄之下，成本就会越来越低，当总收益大于投入的本金时，成本自然就成了负数。这里，我们要注意几个条件。、产生正收益，即高抛低吸。要把成本做到负数，就必须要赚钱。如果每次都是亏钱，那么持仓的成本必然是越做越高的。所以，并不是说通过频繁的交易就能把成本做到负数，而是得高抛低吸。一旦交易做反了，那所有亏损的成本都会不断累计。可能股价目前块，你的持仓成本都有个-块，这种情况还是很常见的。就好像你原本持仓股，亏损了块钱，一旦抛售股，那么剩下部分的股持仓，亏损将达到块钱，增加了倍。成本这笔帐，说明了交易不能带来利润，正确的交易才能带来利润。、利益摊薄到成本，导致成本降低。关于成本降低的本质，其实是利润摊薄。所谓的利润摊薄，其实就是把利润算到了成本里面。比如，我块买入，块卖出，跌到块再买入，那么显示的成本价就是块钱。数学公式 =（-）+ = 块。同样的成本摊薄方式，还有加仓减仓的利润摊薄方式。比如，块钱，买入股，成本万元，股价到块钱，卖出股，攻击.万元。那么，剩下的股，持仓成本就是块钱。数学公式 = （* - *）/（ - ）= 块。把股价上涨赚的万元，摊薄到剩下的股里，每股就是块钱，股价现在块，成本就成了块钱。利润摊薄其实是一个数字游戏，并不是特别的复杂。、总收益大于总投入，成本变成负数。最后一条，就是每一次的差价累计，当收益金额高于了初始投入的本金，成本就变成了负数。这个不需要计算，而是用逻辑推演即可。假如买入一只股票，一共花费了万元，每做一次差价，可以赚个-万元。当一次次的差价累计，-万不断积累，最终大于万，这就等于我已经赚回了全部的投资本金，那成本自然就变成了负数。总收益大于总投入，持仓成本成为负数，也就成了自然而然的事。所以，通过反复操作一只股票，把成本做到负数，是完全可能的，但必须满足高抛低吸的条件。而高抛低吸并不是一种套利行为，本身需要技巧。所以，也不是说谁都可以通过在同一只股票上高抛低吸来赚钱的。绝大部分股民往往是做了高吸低抛，最终还倒亏了钱进去。问题的本质，在于如何长期判断一只股票价格的高低区间，低买高卖进行一次次套利。长期高抛低吸，股票怎么选？高抛低吸能套利，这本来就是个伪命题。股市中，高抛低吸是主要的赚钱方式，并不能称之为套利方式。只不过很多时候，高抛之后，股价还会继续往上，低吸之后，股票也有可能会一路走低。高抛低吸，简简单单的四个字，要实现起来，并不是那么容易。还要长期在同一只个股上，进行高抛低吸，那难度更是非常大，尤其是在选股上。要找到符合长期可以高抛低吸条件的股票，还真不是一件容易的事情。长期高抛低吸，需要一只股票在一个合理的区间内，进行相对宽幅的震荡，股价上上下下，却不形成单边的趋势。所以，在选股这个问题上，我们要关注几个维度。、上市公司的业绩要相对平稳。可以长期做高抛低吸的股票，一般都是业绩平平的。这里的业绩平平，指的是公司的营收净利润，没有大幅度的增长，也不容易出现大幅度的下跌。上市公司的业绩越平稳，股价的区间就越稳定，越容易做高抛低吸。这类个股很容易去判断区间，只要单纯地根据市盈率即可。低市盈率买入，等待高市盈率卖出。只不过，这样的上市公司也不常见，因为做企业这件事，就好像逆水行舟，不进则退。在一些传统企业，这一点公司会多一些，所处的行业也是相对比较平稳，没有太多的增长或者下滑。当然，我们做股票投资，如果能够找到业绩蒸蒸日上的上市公司，肯定比起找这些业绩平平的上市公司机会更多。反复做高抛低吸，也只是针对这类业绩很难再有特别大突破的上市公司而言，做的一些无奈之举罢了。、题材平平不具备爆发力。第二条，就是尽量不要有特别想象空间的题材。说白了，不太可能会被游资进行暴力炒作。之所以要题材平平，主要是因为题材股本身的定价空间太大，不好把握。有一些题材股，股价低的时候-块钱，遭遇题材爆发的时候，可以炒作的-块。对于这类个股，抓到一次可以歇几年，而不是长期做高抛低吸。要长期高抛低吸，就要对于高和低的边界相对比较清晰。虽说我们都希望股价的运作范围能够适当地宽一些，高抛低吸的差价更大一些，但这个空间也不宜太大，因为操作难度太大了。高抛低吸成功率最高的方式方法，其实是找到股票合理的价格，当超出价格的时候卖出，低于价格的时候买入。题材不具备爆发力，就是让股价在这样一个空间内稳妥运行的主要因素之一。所以，酷爱题材股的人，可能不太适合做这种长期高抛低吸的操作模式。、没有绝对的控盘主力资金。很多人一定会好奇，为什么这类股票没有绝对的控盘主力资金。不应该是有绝对控盘主力，才会出现上上下下的震荡行情，主力从中一并赚差价吗？其实不然。主力如果达到了高度控盘，是不会去靠来回做差价赚钱的。因为主力有能力去把股票做起来，或者是打压下去，通过各种方式运作，去赚更多的钱。而那些上上下下震荡的股票，往往都是有弱主力在背后操控。所谓的弱主力，指的是资金体量并不大，依靠反复高抛低吸来赚钱的主力资金。这部分主力，资金实力虽不能完全掌控股价，但足以影响到股票的涨跌。这种弱势控盘的主力，由于自身资金实力不足，也是最喜欢做高抛低吸的。它们对于个股同样有一个认可的价值区间，在区间的低位，分批买入，等到区间的高位，就分批卖出。资金越是如此操盘，越是容易让个股出现区间的震荡。因此，我们会发现确实是有一部分的股票，就是在上上下下的某个区间内震荡，其实都是这部分弱势资金做出来的。散户想要长期做波段式的高抛低吸，就要看懂这类股票背后资金的运作规律，跟着资金同步，才能稳稳地赚到差价。、盘子适中，市值不能太小。最后一点，其实也是一个必要条件，就是盘子要适中，市值不能太小。首先，大市值的股票，往往很难出现来回震荡的行情。主要是因为那些上市公司体量较大，业绩的成长性关注度很高，除了部分银行股以外，绝大多数大市值个股，很难长期在一个市值区间内震荡。这类公司要么走上坡路，要么就走下坡路，不适合长期做高抛低吸。盘子小的个股，情况刚好相反。这类个股，要么就是业绩太差，遭到了资金的遗弃，要么就是被某些资金高度控盘，走出庄股的走势。如果观察那些长期在区间内徘徊的个股，市值往往都在-亿之间，业绩虽时好时坏，但相对比较稳定，不至于出现亏损或者大幅度的增长。正是因为稳定性十足，加上总体的盘子适中，很多中小资金尤其偏好这类个股，可能会进行扎堆。而它们的操盘风格，也就是高抛低吸，形成了一个又一个的波段。以上四类，是最容易走出这种不温不火的行情走势，也是最容易做高抛低吸进行套利的。没有大起大落的股票，反而是那些不追求大富大贵的资金最喜欢的。而亏钱的那部分人，往往是抱着贪婪和恐惧之心，在这类股票里追涨杀跌，最终受伤的人。高抛低吸的步骤和技巧高抛低吸，千古难题，学会高抛低吸，等于是找到了股市中的秘籍。其实，那部分盯着一只股票，来回做波段，做高抛低吸的投资者，绝大多数都赚到了钱。但高抛低吸，远没有想象中那么的简单。何为高，何为低，越长越高，越跌越低，这种都是很常见的情况，高抛低吸也是非常需要水平的一件事。高抛低吸，其实是有一些标准的步骤，同样需要一些技巧的。这里的技巧，最好不要去结合所谓的技术面，反而容易被误导。找到上文中提到的这一类个股，然后开始踏踏实实做波段即可。、寻找相对低点买入。高抛低吸中的低吸入局，其实有很多种方式。但是核心就是寻找到相对的低点买入。判断低点的方式，一般有两种，一种是价格锚定，一种是估值区间。先说价格锚定，指的是股价距离相对高点的跌幅。比如股价涨到块，然后下跌到了块，跌幅%，那么我们可以简单地认为，块是一个相对低点。当然，这种判断高低的方式，需要对一个股票的价格区间相对比较了解。否则，块跌到块块的股票也不少，块就还是一个高位。这种方式对于一些相对比较无脑做高抛低吸的人来说，是一种很好的方式，直接锁定一个差价空间，找到合适的卖点。另一种方式就是估值区间，这要对一只股票的合理估值，有着充分的了解。通常，我们会按照市盈率的百分比来确定这个区间。股价的波段涨跌幅，一般在-%，那么对应的估值区间，就应该是中轴的%-%左右，即上下各%。也就是说原本的市盈率是倍，那么在倍-倍区间，都是相对合理的。部分极端情况，比如股灾，可能会出现更低的极值。当然，我们做高抛低吸，并不是要抄底在最低点，找到相对的低点买入即可。、判断相对高点卖出。既然有低吸，那就要有高抛。最怕的就是没有能够高抛，结果上上下下坐电梯，最终把行情做反了。把握高点，比起把握低点，难度更大。因为市场如果对高点的区间都判断一致，那主力资金要出逃就很困难了。所以，大部分情况下，高点往往会比预想得更高一些，或者还没到那个区间，就调头向下了。从差价角度看，把握高点的第一种方式，最简单的就是纯价差。用波段最低点，去乘以行情系数，比如是.，得到潜在的高点，进行抛售。比如买入价格是块，最低探底是块，预测行情的总体涨幅至少有%，那么股价就是块钱，一旦达到这个价格就抛售。这就和约定价差跌幅后，无脑买入是一个道理，通过止盈线来强制落袋为安，确保赚到差价。第二种方式，就是做价值预估，说白了就是根据估值上限来做抛售。方式方法和低吸雷同，找到一个高估值的边界值，然后在那个区间，分批的抛售。不求全部抛在最高点，但求大部分利润能够顺利落袋，赚到该赚到的钱。高点一定不是能够精准预测出来的，但是高风险区域，其实是可以通过一些技术参数去辅助划分的。见好就收，是做波段差价的一个核心要素。、合理控制仓位，确保不错过每个波段。即便是波段操作，也不是说就完全是高抛低吸，满仓进出的。绝大多数情况下，是要进行仓位管理的。简单地说，低吸的时候要分批，高抛的时候也要分批。大部分情况下，不论是划定估值区间，还是进行差价点数的控制，都无法保证自己绝对的安全。买入分批和卖出分批，在高抛低吸的波段行情里，是完全有必要的。一般来说，在合理的价格区间内，保持%左右的仓位，到了安全区，把仓位升到%，在高风险区，把仓位降低到%左右，是最合理的。永远保持好仓位的优势在于，如果股价长期维持在高估值区间震荡，也可以通过高抛低吸赚钱。如果满仓进出，那势必要放弃小波段，只能做大波段，资金的利用效率，也并不会太高。在确保每一个波段都能有钱赚的情况下，仓位的控制和管理，就显得非常重要了。、心态平和，忘记贪婪与恐惧。最后一点，也是高抛低吸的核心，就是保持良好的心态。很多人之所以做不了高抛低吸，主要原因是在高抛的时候选择了贪婪，而在低吸的时候，却满怀恐惧。确实，在股票上涨的时候，告诉你要在中途抛售，会让人觉得难受，因为害怕踏空。在股票不断创新高的时候，贪婪一定是如影随形的，多看几天，没准可以赚更多。而在股票下跌的时候，买入也不一定果敢，生怕股价继续下跌，毕竟买完还跌就要承受浮亏。即便心态不错，也会觉得如果能买得更低一点，岂不是更划算。优秀的交易一定是反人性的，这一点绝对不会错，贪婪和恐惧是做高抛低吸波段路上的绊脚石。心态决定了这件事到底能不能做成，每一次差价出现的时候，能不能试试在在的把钱装到自己的兜里。最后做个简单的总结。所有的股票交易方式方法，从理论上看都是行得通的，问题在于投资者能不能按照这套方法去找对个股，并且按照原本的计划去操作。炒股本就不是一件复杂的事情，但要把股票炒好，还真的没有那么容易。理论上，每个人在股市里都有机会赚到钱。但你要赚的是哪种钱，却各有各的不同，靠运气赚钱也是赚钱，靠交易赚钱也是赚钱，靠眼光赚钱还是赚钱。高抛低吸是一种很好的交易方式，但至于到底要怎么样用这种方式，完成套利，是值得慢慢推敲的。从选股到交易，每一步都是一个坑。找到最适合自己的方式，磨练自己的股市生存技术，终将收获属于自己的股市一桶金。